Аналіз банківської діяльності

22. Норматив миттєвої ліквідності Н4 з 1.01 2003 р. становить:(а) не менше 15 %;(б) не менше 20 %;(в) не менше 50 %;(г) не більше 50 %.23. Нормативне значення показника адекватності регулятивного капіталу (платоспроможності) банку має бути:(а) ?15 %;б) ?20 %;в) ?8 %;г) ?10 %;д) ?5 %.

24. До коштів, відвернутих з продуктивного обороту, відносять (вибрати всі можливі):(а) безвідсоткові позики;(б) прострочені позики;(в) капітальні вкладення та основні засоби;(г) вкладення в паї та акції асоційованих компаній;(д) нематеріальні активи та витрати на оренду будівель;(е) факторингові операції;(є) залишки в касі;(ж) залишки на коррахунку в НБУ;(з) депозити в НБУ та інших банках;(и) господарські матеріали та витрати майбутніх періодів.

25. На рівень відсоткової ставки впливають такі внутрішні фактори (вибрати всі можливі):(а) ризик позики;(б) співвідношення попиту та пропозиції на ринку позикових капіталів;(в) тривалість позики; (г) договірні відносини між позичальником та банком;(д) політика НБУ;(е) нестабільність економічної ситуації;(є) рівень забезпечення;(ж) розмір позики і термін її погашення;(з) витрати на оформлення позики;(и) кількість наданих позик.

26. До мікроекономічних факторів, які впливають на ліквідність та платоспроможність, належать:(а) структура активів та пасивів банку;(б) структура доходів та витрат банку;(в) якість вкладень банку (ступінь ризику);(г) рівень менеджменту;(д) структура та стабільність банківської системи;(е) стан грошового ринку та ринку цінних паперів;(є) функціональна структура та мотивація діяльності банку;(ж) ресурсна база комерційного банку.РОЗДІЛ 6КРИТЕРІЇ ОЦІНЮВАННЯ ЗНАНЬ СТУДЕНТІВ

Підсумковий контроль проводиться на основі рейтингової системи оцінювання знань студентів. Рейтингова система включає три компоненти:• оцінка за виконання практичних завдань, одержана під час проміжного контролю;• оцінка за написання реферату;• оцінка за контрольну роботу за кожним модулем.За кожним модулем виводиться відповідна оцінка з урахуванням таких критеріїв. Якщо з даної дисципліни підсумковий контроль буде проводитись у вигляді дифереційованого заліку за результатами двох модульних контролів, то загальна максимальна кількість балів становитиме 40 балів з наступним переведенням у п’ятибальну систему:34—40 балів — «відмінно»;26—33 балів — «добре»;20—25 балів — «задовільно»;19 і менше — «незадовільно».За кожним модулем максимальна кількість отриманих балів становить 20. Причому бали розподіляються так:• виконання задач — 7 балів;• написання реферату — 3 бали;• виконання контрольної роботи – 10 балів.Під час оцінювання практичних задач ураховуються: • повнота виконаних задач;• якість та правильність їх виконання;• наявність правильних висновків.Оцінювання реферату відбувається з урахуванням повноти розкриття теми, кількості опрацьованих літературних джерел, повноти інформаційної бази.Розподіл балів за результатами контрольної роботи здійснюється так:• правильна відповідь на теоретичне питання — 2 бали;• неповна правильна відповідь на теоретичне питання — 1 бал;• неправильна відповідь на теоретичне питання — 0 балів;• правильна відповідь на 1 тестове завдання — 0,5 бала (загальна сума балів за тестами становить — 5 балів). У разі отримання нецілого числа його округлення відбувається в більшу сторону;• правильне розв’язання задачі — 3 бали;• правильна методика розв’язання задачі за наявності арифметичних помилок або неповного висновку — 2 бали;• наявність грубих помилок при розв’язанні задачі та відсутність висновків — 1 бал.Якщо з даного курсу буде введено іспит, то оцінювання знань з урахуванням поточного контролю відбувається згідно із затвердженим наказом університету загального Порядку.

Тема 6. АНАЛІЗ ІНВЕСТИЦІЙНИХ ТА ІНШИХ ОПЕРАЦІЙ БАНКУ З ЦІННИМИ ПАПЕРАМИ

План до вивчення теми

1. Аналіз фінансових інвестицій банку.1.1. Основні завдання аналізу.1.2. Аналіз динаміки та структури операцій з цінними паперами1.3. Аналіз дохідності та прибутковості операцій з цінними паперами.2. Аналіз нефінансових інвестицій банку.

1. Аналіз фінансових інвестицій банку1.1. Основні завдання аналізу

Для зменшення ризику та збільшення доходів комерційні банки проводять диверсифікацію активних операцій, тобто розподіляють активи між різними видами операцій та об’єктами вкладень. Ефективність діяльності банку в довгостроковій перспективі, забезпечення високих темпів його розвитку і підвищення конкурентоспроможності в ринкових умовах значною мірою визначаються рівнем і масштабами інвестиційної діяльності банку. Тому, крім авансування ресурсів у позикові активи, чимала частина банківського капіталу має форму інвестиційних активів.Інвестиціями називають усі види майнових та інтелектуальних цінностей, що вкладаються в об’єкти підприємницької та інших видів діяльності з метою отримання прибутку або досягнення соціального ефекту.Комерційні банки здійснюють фінансові (прямі та портфельні) і нефінансові (капіталізовані) інвестиції.• Прямі фінансові інвестиції — це вкладення коштів у діяльність інших підприємств, організацій і установ на довгостроковій основі.• Портфельні інвестиції, якими є цінні папери, — це високоліквідний вид фінансових інвестицій, що легко реалізується, але є більш ризикованим. Вони вільно котируються на ринку цінних паперів. Портфельну форму інвестування банки, як правило, використовують як спосіб тимчасового розміщення вільного банківського капіталу.Цінним папером називається документ, який засвідчує з дотриманням установленої форми обов’язкових реквізитів майнові права, здійснення або передання яких можливі тільки за його пред’явлення. Серед існуючих цінних паперів виділяють фондові та комерційні. До фондових відносять акції та облігації. До комерційних цінних паперів належать комерційні векселі, чеки, заставні свідоцтва та ін. Фондові цінні папери відрізняються від комерційних масовим характером емісії.Інвестиційний портфель комерційного банку складається з:• усіх боргових цінних паперів (векселі, облігації, сертифікати та ін.), що перебувають у власності банківської установи;• акціонерних (пайових) цінних паперів, що перебувають у власності банківської установи в разі, якщо їй належить менше ніж 20 % від загальної суми статутного капіталу суб’єкта господарської діяльності.Іншими словами, інвестиційний портфель комерційного банку складається з цінних паперів:• на продаж;• на інвестиції;• інвестицій в асоційовані і дочірні компанії.Головною метою аналізу операцій банку з цінними паперами є виявлення найбільш перспективних вкладень банку в цінні папери та поліпшення якості інвестицій.Основними завданнями аналізу операцій з цінними паперами банку є аналіз:• їх структури та динаміки;• значущості цих операцій у діяльності банку;• якості портфеля цінних паперів;• дохідності та ефективності.

1.2. Аналіз динаміки та структури операцій з цінними паперами

Аналіз операцій з цінними паперами починають із загальної оцінки масштабів інвестиційної діяльності банку. Цей аналіз проводиться за допомогою таких показників:1) питома вага інвестиційних активів у загальних активах: ;2) коефіцієнт інвестування в цінні папери окремо за кожною установою (Н11),який розраховується за наступною формулою ,де Кінв1 — кошти, які інвестуються в цінні папери за кожною установоюК — регулятивний капітал банку;ЦП — цінні папери в портфелі банку на інвестиції;В — вкладення в асоційовані компанії та дочірні компанії.Значення цього коефіцієнта не повинно перевищувати 15 %.3) Норматив загальної суми інвестування (Н12), який розраховується за формулою: ,де Кінв всіх — сума коштів, що інвестуються на придбання акцій будь-якої юридичної особи. Значення цього коефіцієнту не повинно перевищувати 60 %.Наступним кроком є аналіз динаміки інвестиційних активів, який проводиться за допомогою стандартних показників:• абсолютний приріст інвестиційних активів;• темп зростання інвестиційних активів;• темп приросту інвестиційних активів.Аналіз операцій банку з цінними паперами обов’язково містить оцінку змін у структурі вкладень банку. Структура операцій банку з цінними паперами може аналізуватись і за видами цінних паперів (наприклад, вкладення в акції, облігації, казначейські зобов’язання, в ощадні сертифікати, вкладення у векселі), за видами емітентів, за цілями придбання.На наступному етапі треба проаналізувати зміни в структурі операцій з цінними паперами за напрямами діяльності.За кожним напрямком діяльності комерційного банку з цінними паперами необхідно провести додатковий аналіз. Наприклад, за кожним видом цінних паперів розраховується їх питома вага за термінами їх погашення, зокрема для облігацій:? в термін до 30 днів;? від 31 до 90 днів;? більше 90 днів.Такий аналіз є досить важливим для узгодження активів та пасивів за термінами та сумами з метою зниження ринкового ризику.Необхідним етапом в аналізі є визначення джерел придбання цінних паперів: ? їх питома вага у портфелі інвестицій, що придбавались за рахунок прибутку, котрий залишився в розпорядженні банку;? частка паперів для брокерської діяльності (для перепродажу) за рахунок власних та залучених коштів;? частка інвестицій, придбаних за дорученням клієнтів за їх рахунок.Після цього розглядається співвідношення цих паперів та визначаються причини відхилень. Аналіз дотримання напрямів вкладень у цінні папери відповідним джерелам їх придбання здійснюється за такими групами (парами):

Види інвестицій Джерела придбання цінних паперівВкладення за рахунок залічених коштів Цінні папери на продажВкладення за рахунок власного капіталу Цінні папери на інвестиціїВкладення за рахунок клієнтів Цінні папери за дорученням клієнтів

Для аналізу операцій з цінними паперами доцільно розраховувати такі коефіцієнти:• питома вага придбаних цінних паперів у гривнях та іноземній валюті;• питома вага викуплених банком паперів — до терміну погашення та після настання терміну погашення;• обсяги операцій, пов’язаних із зберіганням цінних паперів;• обсяги та структура консалтингових операцій є цінними паперами (інформаційних, методичних, правових, аналітичних, консультаційних);• питома вага посередницьких, розрахункових, перереєстраційних операцій;• частка дивідендів за акціями в доходах банку;• співвідношення дивідендів, виплачених за акціями до загальної вартості акцій;• частка операцій з конвертації акцій, заміни одних цінних паперів іншими, операцій з інкасованими платежами, що належать клієнтам банку по цінних паперах, виплачених позитивних курсових різниць;• питома вага цінних паперів, взятих під заставу за кредитними та іншими операціями банку, у вартості відповідних операцій;• частка позик, наданих цінними паперами, та позик, отриманих цінними паперами, у вартості відповідних операцій;• частка гарантій інших операцій за цінними паперами;• частка операцій з управління портфелем цінних паперів клієнтів — юридичних та фізичних осіб.Особливої уваги заслуговує аналіз формування та використання резервів під забезпечення вкладень у цінні папери. Мета аналізу — визначити ступінь покриття ризиків за операціями банку з цінними паперами. Завдання — визначити достатність резерву покриття ризиків. Вивчення достатності резерву під знецінення цінних паперів, процента списань дає змогу визначити можливі ризики та фактичні втрати банку за операціями з цінними паперами та накреслити шляхи їх зниження.Значущість операцій з цінними паперами в діяльності банку характеризується такими показниками:• розмір операцій з цінними паперами на 1 грн:а) капіталу банку;б) статутного капіталу;• питома вага операцій з цінними паперами в загальній сумі активів банку.

1.3. Аналіз дохідності та прибутковості операцій з цінними паперами

Завершується аналіз операцій з цінними паперами розрахунком показників ефективності. Для характеристики ефективності і доцільності операцій з цінними паперами використовуються показники:• дохідності;• рентабельності;• прибутковості;• зіставлення питомої ваги прибутку від операцій з цінними паперами в загальній сумі прибутку з питомою вагою цих операцій у загальній сумі активу.Прибуток від операцій з цінними паперами створюється за рахунок комісійних винагород за надання комерційним банкам послуг щодо зберігання, розповсюдження, перепродажу цінних паперів, а також за рахунок курсових різниць. Джерелом створення прибутку від прямих фінансових інвестицій є дивіденди. Тобто аналіз доходів та витрат банку за операціями з цінними паперами проводиться в трьох напрямках:? за операціями з цінними паперами на інвестиції;? за операціями з цінними паперами на продаж;? за іншими операціями з цінними паперами.Аналіз структури доходів та витрат за операціями з цінними паперами доцільно проводити за такими показниками: 1. Доходи за операціями з цінними паперами, всього, у тому числі.1.1. Процентні доходи за цінними паперами, що рефінансуються НБУ, у портфелі банку на продаж.1.2. Процентні доходи за цінними паперами, що рефінансуються НБУ, у портфелі банку на інвестиції.1.3. Процентні доходи за іншими цінними паперами в портфелі банку на продаж.1.4. Процентні доходи за іншими цінними паперами в портфелі банку на інвестиції.1.5. Комісійні доходи за операціями з цінними паперами для банків.1.6. Комісійні доходи за операціями з цінними паперами для клієнтів.1.7. Результат від торгівлі цінними паперами на продаж.1.8. Дивідендний дохід за акціями та іншими вкладеннями.1.9. Позитивний результат від продажу цінних паперів на інвестиції, вкладень в асоційовані і дочірні компанії.1.10. Зменшення резерву під знецінення цінних паперів на продаж та інвестиції.2. Витрати за операціями з цінними паперами, всього, у тому числі.2.1. Комісійні витрати за операціями з цінними паперами.2.2. Негативний результат від продажу цінних паперів на інвестиції, вкладень в асоційовані і дочірні компанії.2.3. Відрахування в резерв під знецінення цінних паперів на продаж та інвестиції.3. Прибуток від операцій з цінними паперами, всього, у тому числі:3.1. Від операцій з цінними паперами на продаж.3.2. Від операцій з цінними паперами на інвестиції.3.3. Від інших операцій з цінними паперами.4. Доходи банку, всього.5. Питома вага доходів від операцій з цінними паперами в загальному обсязі доходів.6. Витрати банку, всього.7. Питома вага витрат банку за операціями з цінними паперами в загальних витратах банку.8. Прибуток банку всього.9. Питома вага прибутку від операцій з цінними паперами в загальній сумі прибутку банку.Після загального аналізу структури доходів та витрат банку за операціями з цінними паперами переходять до факторного аналізу доходів та витрат банку за операціями з цінними паперамиАналіз доходів та витрат від операцій з цінними паперами проводиться за допомогою різних факторних моделей з використанням методів елімінування, при чому окремо аналізуються доходи та витрати за інвестиційними цінними паперами та доходи та витрати від операцій з цінними паперами на продаж. Аналіз проводиться на основі журналу особового обліку за підсумком купівлі акцій. При цьому може бути використана така факторна модель: .Аналіз завершується розрахунком показників дохідності від операцій з цінними паперами:1. Коефіцієнт дохідності операцій з цінними паперами: ;2. Дохідність на 1 грн активів: 3. Питома вага доходів від операцій з цінними паперами: Дохід на 1 працюючого департаменту по роботі з цінними паперами: .

2.1. Аналіз нефінансових інвестиційних активів

Нефінансові інвестиційні активи комерційного банку поділяються на матеріальні і нематеріальні. За рівнем ліквідності ці активи посідають останнє місце в балансі, хоч ризик їх розміщення невеликий (за винятком лізингових операцій).Нематеріальні активи являють собою невідчутні цінності і відображаються в класі 4 Плану рахунків.Іншими словами, нематеріальні активи — це засоби, які не мають матеріально-речової форми, однак дають прибуток чи створюють умови для нормальної діяльності банку й отримання прибутку.Аналіз їх вартості в умовній одиниці здійснюється за такими основними групами:• ділові зв’язки банку;• розміщення клієнтури;• монопольні права і привілеї;• престиж фірмових знаків;• патенти і ліцензії;• інтелектуальна власність.Під час аналізу нематеріальних активів, крім їх структури, аналізується зміна їх суми в динаміці.Основні засоби є матеріальними активами, оскільки вони мають фізичну форму. До основних засобів банку належать: земля; будівлі; устаткування; комп’ютерна та обчислювальна техніка; обладнання; меблі; транспортні засоби; інструменти; інвентар та інші матеріальні цінності зі строком користування більше року.За функціональним призначенням розрізняють операційні та неопераційні основні засоби.Операційні засоби — це засоби, що беруть безпосередню повну або часткову участь у банківській діяльності чи сприяють її виконанню.Неопераційні основні засоби — це засоби, що не беруть безпосередньої або побічної участі у банківській діяльності. Наприклад: основні засоби, придбані для здачі у фінансовий лізинг.Аналіз матеріальних активів комерційного банку проводиться аналогічно аналізу цих активів на інших підприємствах: • виявляється їх склад, рух, якісний склад, початкова і залишкова вартість, • простежується динаміка за звітний період,• з’ясовується сума додатково нарахованої амортизації за рахунок прибутку банку у разі вибуття не повністю замортизованих основних засобів, • визначаються коефіцієнти реальної вартості основних засобів і накопичення амортизації. Нагадаємо, що останній показник являє собою співвідношення суми нарахованого зносу та початкової вартості майна, що аналізується. Коефіцієнт накопичення амортизації свідчить про інтенсивність вивільнення відвернених у капіталізовані активи коштів. Якщо банк вкладає кошти в капітальні вкладення, окремо аналізується структура капітальних вкладень. При цьому аналіз структури вкладень можна проводити за такими напрямами:1. Вкладення в будівництво? житла;? службових приміщень;? об’єктів соціально-культурного призначення;2. Придбання будинків? виробничого призначення;? житла;? соціально-культурного призначення;3. Придбання інвентарю та устаткування? виробничого призначення;? невиробничого призначення.Для аналізу ефективності використання необоротних активів можна використати такі показники:1. ;2. ;3. ;4. .

Питання для самоперевірки

1. Назвіть основні види цінних паперів.2. Що таке «цінні папери на продаж» та «цінні папери на інвестиції»?3. Назвіть основні напрямки інвестиційної діяльності банку.4. Як розраховується коефіцієнт інвестиційної активності банку?5. Назвіть основні показники, що характеризують якість цінних паперів.6. Як проаналізувати масштаби та динаміку операцій банку з цінними паперами?7. Які показники характеризують ефективність операцій з цінними паперами?8. Які показники увійдуть у факторну модель доходу від операцій банку з цінними паперами?9. Назвіть нормативи, які регулюють розміри прямих інвестицій банку згідно з чинною інструкцією. Методика їх розрахунку та нормативні значення.10. Як формується резерв від знецінення цінних паперів?11. Які основні напрямки аналізу операцій банку з векселями?12. Що таке нефінансові інвестиційні активи?13. Як проводиться аналіз матеріальних і нематеріальних інвестиційних активів?14. Який оптимальний розмір вкладу в нерухоме майно та матеріальні активи відносно суми власного капіталу.