TextBook - рутинність - кошти використовуються для виконання поточних операцій, оскільки між вхідними й вихідними грошовими потоками завжди є часовий розбіг, тому підприємство змушене постійно тримати вільні кошти на поточному рахунку в банку;
- обережність - діяльність підприємства не носить жорстко визначеного характеру, тому кошти необхідні для виконання непередбачених платежів;
- спекулятивність - кошти необхідні за спекулятивних міркувань, оскільки постійно існує ймовірність того, що зненацька представиться можливість вигідного інвестування.
Разом з тим заморожування фінансових ресурсів у вигляді грошових коштів пов'язане з певними втратами - з деяких доль умовності їх величину можна оцінити розміром втраченої вигоди від участі у якому-небудь інвестиційному проекті. Тому, будь-яке підприємство повинне враховувати дві взаємно виключаючі обставини: підтримка поточної платоспроможності й одержання додаткового прибутку від інвестування вільних коштів. Таким чином, однієї з основних завдань управління грошовими ресурсами, як відзначалося раніше, є оптимізація їх середнього поточного залишку.
Аналіз надходження та вибуття грошових коштів проводиться за даними звітного періоду. Для того, щоб розкрити реальний рух грошових коштів на підприємстві, оцінити стабільність їх надходження й використання, а також зв'язати величину отриманого фінансового результату зі станом коштів, потрібно провести аналіз надходження й використання коштів у розрізі основної (поточної), інвестиційної, фінансової й іншої діяльності, тобто зробити аналіз показників Звіту про рух грошових коштів.
Перелік джерел інформації для аналізу буде залежати від того, який метод застосовується для оцінки показників Звіту про рух грошових коштів.
У світовій практиці використовуються, як правило, один із двох методів аналізу, відомих як прямій і непрямий методи. Різниця їх складається в різній послідовності визначенні величини потоку коштів у результаті поточної діяльності а саме:
- прямий метод - ґрунтується на вирахуванні надходження (виручка від реалізації продукції, товарів, робіт і послуг, авансів отриманих і ін.) і відтоку (оплата рахунків постачальників, повернення отриманих короткострокових кредитів і позик і ін.) коштів, тобто вихідним елементом є виторг; джерелом інформації є аналітичні дані рахунків бухгалтерського обліку - 30 і 31 класу 3;
- непрямий метод ґрунтується на ідентифікації й обліку операцій, пов'язаних з рухом грошових коштів, і послідовному коректуванні чистого прибутку, тобто вихідним елементом є прибуток.
Форма звіту 3 "Про рух грошових коштів", встановлена П(С)БО 4, у сучасний період передбачає використання прямого методу аналізу. Джерелом інформації для заповнення звітної ф. № 3 "Звіт про рух грошових коштів" є ф. № 1 "Баланс", ф. № 2 "Звіт про фінансові результати", аналітичні дані рахунків бухгалтерського обліку за даними Головної книги.
Характеристика динаміки надходження та вибуття грошових коштів ЗАТ "Продмаш" з використанням ф. № 3 "Звіт про рух грошових коштів" за прямим методом за 2010 - 2011 р.р. за видами діяльності представлені у табл. 8.16-8.18.
Таблиця 8.16. З ДИНАМІКИ НАДХОДЖЕННЯ ТА ВИБУТТЯ ГРОШОВИХ КОШТІВ РЕЗУЛЬТАТІ ОПЕРАЦІЙНОЇ ДІЯЛЬНОСТІ ЗАТ "ПРОДМАШ" ЗА 2010-2011 рр. тис. грн.
| № | Показник | 2010 р. | 2011 р. | Відхилення | |
| Абсолютне, тис. грн. | Відносне, % | ||||
| I. Надходження | |||||
| 1.1 | Надходження від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) | 7484,0 | 5752,0 | -1732,0 | -23,0 |
| 1.2 | Надходження від покупців і замовників авансів | 15,4 | 29,0 | 13,6 | 88,3 |
| 1.3 | Надходження цільового фінансування | 25,0 | 23,0 | -2,0 | -8,0 |
| 1.4 | Інші надходження | 13,0 | 17,0 | 4,0 | 30,0 |
| ІІ. Витрачання | |||||
| 2.1 | Витрачання на оплату матеріалів | 2670,0 | 2546,0 | -124,0 | -6,0 |
| 2.2 | Витрачання на оплату працівникам | 2600,0 | 2892,0 | 29,2 | 11,2 |
| 2.3 | Витрачання на оплату відрядження | 12,0 | 13,0 | 1,0 | 8,0 |
| 2.4 | Витрачання на оплату зобов'язань з податку на додану вартість | 620,0 | 745,0 | 125,0 | 20,0 |
| 2.5 | Витрачання на оплату відрахувань на соціальні заходи | 820,0 | 917,0 | 97,0 | 11,9 |
| 2.6 | Витрачання на оплату зобов'язань з інших податків і зборів | 315,0 | 314,0 | -1,0 | -10,0 |
| 2.7 | Інші витрачання | 1050,0 | 1141,0 | 91,0 | 8,6 |
| 3 | Чистий рух коштів до надзвичайних подій | 550,0 | (431,0) | -312,0 | -100 |
| 4 | Чистий рух коштів від операційної діяльності | 550,0 | (2747,0) | -2197,0 | -100 |
Таблиця 8.17. ІЗ ДИНАМІКИ НАДХОДЖЕННЯ ТА ВИБУТТЯ ГРОШОВИХ КОШТІВ РЕЗУЛЬТАТІ ІНВЕСТИЦІЙНОЇ ДІЯЛЬНОСТІ ЗАТ "ПРОДМАШ" ЗА 2010 - 2011 рр. тис. грн.
| Відхилення | |||||
| № | Показник | 2010 р. | 2011 р. | Абсолютне, тис. грн. | Відносне, % |
| 1 | Інші надходження | 200,0 | 783,0 | 583,0 | 391,5 |
| 2 | Придбання необоротних активів | - | 213,0 | 213,0 | 100 |
| 3 | Чистий рух коштів від інвестиційної діяльності | 200,0 | 570,0 | 370,0 | 285,0 |
За аналізований період чистий рух надходження та вибуття грошових коштів від операційної діяльності ЗАТ "Продмаш" має від'ємний грошовий потік від операційної діяльності у сумі 2747,0 тис. грн., який знизився на 2197,0 тис. грн., або на 100 % від суми від'ємного грошового потоку підприємства за 2010 р. У той же час, за розділом І "Надходження" спостерігається ріст майже за усіма видами грошових коштів підприємства, виключення складає позиція надходжень цільового фінансування, де відмічено зниження на 2,0 тис. грн., або на 8%. За ІІ розділом - "Витрачання", спостерігається зниження обсягу грошових коштів за статтею "Витрачання на оплату матеріалів" на 124,0 тис. грн., або на 6% та за статтею "Витрачання на оплату зобов'язань з інших податків і зборів" на 1,0 тис. грн., або на 10 %. Цей факт свідчить про те, що підприємство ще не зовсім оговталось від наслідків фінансової кризи.
Аналіз динаміки надходження та вибуття грошових коштів від інвестиційної діяльності ЗАТ "Продмаш" за 2010 - 2011 рр. показав ріст чистого руху коштів від інвестиційної діяльності на 370,0 тис. грн., або на 285 %. На таке збільшення вплинули інші надходження від інвестиційної діяльності, де ріст відмічено у сумі 583,0 тис. грн. (або 391,5%). Тобто, за аналізований період ЗАТ "Продмаш" підвищило свою інвестиційну активність.
Надалі проаналізуємо рух грошових коштів у результаті фінансової діяльності ЗАТ "Продмаш" за 2010-2011 р.р.
Проведений аналіз довів, що надходження та вибуття грошових коштів від фінансової діяльності ЗАТ "Продмаш" за 2010-2011 р.р. виріс на 181,0 тис. грн. і склав 9%. Це свідчить про підвищення активності підприємства на фондовому ринку України.
Таблиця 8.18. ДИНАМІКИ НАДХОДЖЕННЯ ТА ВИБУТТЯ ГРОШОВИХ КОШТІВ РЕЗУЛЬТАТІ ФІНАНСОВОЇ ДІЯЛЬНОСТІ ЗАТ "ПРОДМАШ" ЗА 2010-2011 рр. тис. грн.
| Відхилення | |||||
| № | Показник | 2010 р. | 2011 р. | Абсолютне, тис. грн. | Відносне, % |
| 1 | Інші надходження | 2011,0 | 2191,0 | 181,0 | 9,0 |
| 2 | Чистий рух коштів від фінансової діяльності | 2011,0 | 2191,0 | 181,0 | 9,0 |
Наступним етапом аналізу є оцінка загальної динаміки руху надходження та вибуття грошових коштів ЗАТ "Продмаш" за 2010 - 2011 рр.
Слід відзначити, що для повноти аналізу на даному етапі доцільно розрахувати і структуру грошових потоків підприємства, але з погляду на те, що за грошовими потоками від операційної діяльності спостерігається від'ємне значення, даний аспект проаналізувати неможливо, тому зупинимось тільки на аналізі динаміки (табл. 8.19).
Сторінки
В нашій електронній бібліотеці ви можете безкоштовно і без реєстрації прочитати «Аналіз господарської діяльності» автора Невідомо на телефоні, Android, iPhone, iPads. Зараз ви знаходитесь в розділі „Тема 8. Аналіз фінансової звітності підприємства“ на сторінці 21. Приємного читання.